摘要(除特別標(biāo)注外,以下數(shù)據(jù)為2020年第三季度與2019年同期比對結(jié)果):
*本新聞稿包含非美國通用會計準(zhǔn)則。非美國通用會計準(zhǔn)則的相關(guān)定義,請參見新聞稿腳注。更多細(xì)節(jié)和調(diào)整,請參見英文新聞稿中的表格。 |
愛爾蘭斯沃茲2020年10月30日 /美通社/ -- 全球溫控系統(tǒng)創(chuàng)新者特靈科技(紐交所代碼:TT)10月28日公布,2020年第三季度公司持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)攤薄每股收益為 1.67 美元。調(diào)整后持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)每股收益為 1.72 美元,增長 6%,不包括計劃中的重組和轉(zhuǎn)型費用 1830 萬美元。
2020年第三季度業(yè)績
第三季度持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)財務(wù)狀況比對
單位(百萬美元),不含每股收益 |
2020年 第三季度 |
2019**年 第三季度 |
同比變化 |
自有業(yè)務(wù) |
|
訂單量 |
$3,490 |
$3,269 |
7% |
7% |
|
凈銷售額 |
$3,496 |
$3,471 |
1% |
50 個基點 |
|
美國通用會計準(zhǔn)則營運收益 |
$567 |
$537 |
6% |
||
美國通用會計準(zhǔn)則營運利潤率 |
16.2% |
15.5% |
70 個基點 |
||
調(diào)整后營運收益* |
$585 |
$553 |
6% |
||
調(diào)整后營運利潤率* |
16.7% |
15.9% |
80 個基點 |
||
調(diào)整后 EBITDA* |
$655 |
$620 |
6% |
||
調(diào)整后 EBITDA 利潤率* |
18.7% |
17.9% |
80 個基點 |
||
美國通用會計準(zhǔn)則持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)每股收益 |
$1.67 |
$1.57 |
6% |
||
調(diào)整后持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)每股收益 |
$1.72 |
$1.62 |
6% |
||
重組和轉(zhuǎn)型費用 |
($18.3) |
($16.6) |
($1.7) |
**重新公布以反映已停止運營的英格索蘭工業(yè)技術(shù)業(yè)務(wù)。
公司全球董事長兼首席執(zhí)行官 Mike Lamach 表示:“今年是極富挑戰(zhàn)的一年,我們?nèi)詫⒈3殖跣?,堅持我們的既有?zhàn)略:為員工提供世界級的安全保障,為客戶提供先進的技術(shù)和創(chuàng)新,并加速踐行建設(shè)一個更可持續(xù)發(fā)展的世界的承諾。無論現(xiàn)在還是將來,這些都是推動特靈科技實現(xiàn)差異化財務(wù)績效的基石?!?/p>
“在第三季度,盡管終端市場充滿挑戰(zhàn),但我們?nèi)匀蝗〉昧讼踩说臉I(yè)績,并實現(xiàn)了銷售額和利潤率的雙增長。這超越了我們之前的預(yù)期,讓我們能夠再一次提升對 2020 年的展望。憑借強大的執(zhí)行力,我們的全球團隊繼續(xù)推行原本暫停的成本削減計劃以及與轉(zhuǎn)型相關(guān)的利潤改善計劃,同時保持了高水準(zhǔn)的業(yè)務(wù)再投資能力。作為領(lǐng)先的溫控系統(tǒng)創(chuàng)新者,我們的工作重心是在戰(zhàn)勝疫情的過程中變得更加強大?!?/p>
Lamach 還指出:“人們越來越關(guān)注室內(nèi)空氣質(zhì)量、能源管理以及用于安全運輸食品、藥品和疫苗的精準(zhǔn)溫控等方面的最新技術(shù)。未來,我們將繼續(xù)保持健康的財務(wù)狀況,這將使我們能夠通過均衡的資產(chǎn)配置戰(zhàn)略,在員工安全方面加大投入并把握各類投資機遇,從而繼續(xù)展開攻勢。這也將進一步提升特靈科技的競爭實力,并確保我們在當(dāng)前及市場環(huán)境有所改善或新的市場機遇出現(xiàn)時能夠發(fā)展壯大?!?/p>
2020 年第三季度業(yè)績表現(xiàn)摘要(除特別標(biāo)注外,以下數(shù)據(jù)均以 2019 年第三季度為對比基準(zhǔn))
第三季度業(yè)績回顧(除特別標(biāo)注外,以下數(shù)據(jù)均以 2019 年第三季度為對比基準(zhǔn))
美洲市場:北美和拉美地區(qū)積極為客戶創(chuàng)新。美洲市場業(yè)務(wù)包括商用暖通空調(diào)、樓宇建筑控制以及能源服務(wù)和解決方案;民用暖通空調(diào);以及運輸制冷系統(tǒng)和解決方案。
單位(百萬美元) |
2020年 第三季度 |
2019年 |
同比變化 |
自有業(yè)務(wù) |
|
訂單量 |
$2,718.1 |
$2,519.6 |
8% |
8% |
|
凈銷售額 |
$2,745.8 |
$2,707.5 |
1% |
2% |
|
美國通用會計準(zhǔn)則營運收益 |
$493.8 |
$467.9 |
6% |
||
美國通用會計準(zhǔn)則營運利潤率 |
18.0% |
17.3% |
70 個基點 |
||
調(diào)整后營運收益 |
$500.4 |
$483.3 |
4% |
||
調(diào)整后營運利潤率 |
18.2% |
17.9% |
30 個基點 |
||
調(diào)整后 EBITDA |
$555.0 |
$529.9 |
5% |
||
調(diào)整后 EBITDA 利潤率 |
20.2% |
19.6% |
60 個基點 |
歐洲、中東、非洲(EMEA)市場:歐洲、中東、非洲地區(qū)積極為客戶創(chuàng)新。EMEA市場業(yè)務(wù)包括商用樓宇建筑暖通空調(diào)、服務(wù)和解決方案以及運輸制冷系統(tǒng)和解決方案。
單位(百萬美元) |
2020年 第三季度 |
2019年 |
同比變化 |
自有業(yè)務(wù) |
|
訂單量 |
$445.0 |
$408.0 |
9% |
6% |
|
凈銷售額 |
$445.2 |
$456.3 |
(2)% |
(6)% |
|
美國通用會計準(zhǔn)則營業(yè)收益 |
$76.3 |
$73.6 |
4% |
||
美國通用會計準(zhǔn)則營業(yè)利潤率 |
17.1% |
16.1% |
100 個基點 |
||
調(diào)整后營運收益 |
$77.0 |
$74.4 |
3% |
||
調(diào)整后營運利潤率 |
17.3% |
16.3% |
100 個基點 |
||
調(diào)整后EBITDA |
$87.6 |
$82.0 |
7% |
||
調(diào)整后EBITDA利潤率 |
19.7% |
18.0% |
170 個基點 |
亞太市場:亞太地區(qū)積極為客戶創(chuàng)新。亞太市場業(yè)務(wù)包暖通空調(diào)系統(tǒng)與服務(wù)、商用樓宇建筑解決方案以及運輸制冷系統(tǒng)和解決方案。
單位(百萬美元) |
2020年 第三季度 |
2019年 第三季度 |
同比變化 |
自有業(yè)務(wù) |
|
訂單量 |
$327.1 |
$341.0 |
(4)% |
(5)% |
|
凈銷售額 |
$304.5 |
$307.1 |
(1)% |
(2)% |
|
美國通用會計準(zhǔn)則營業(yè)收益 |
$53.8 |
$42.0 |
28% |
||
美國通用會計準(zhǔn)則營業(yè)利潤率 |
17.7% |
13.7% |
400 個基點 |
||
調(diào)整后營業(yè)收益 |
$54.6 |
$42.4 |
29% |
||
調(diào)整后營業(yè)利潤率 |
17.9% |
13.8% |
410 個基點 |
||
調(diào)整后EBITDA |
$58.5 |
$46.8 |
25% |
||
調(diào)整后EBITDA利潤率 |
19.2% |
15.2% |
400 個基點 |
資產(chǎn)負(fù)債表和現(xiàn)金流
單位(百萬美元) |
2020年 第三季度 |
2019**年 第三季度 |
同比變化 |
持續(xù)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流(年初至今) |
$1,133 |
$895 |
$238 |
自由現(xiàn)金流*(年初至今) |
$1,129 |
$776 |
$353 |
營運資本/銷售額* |
2.9% |
5.1% |
下降 220 個基點 |
現(xiàn)金余額 (截至9月30日) |
$3,190 |
$806 |
$2,384 |
債務(wù)余額 (截至9月30日) |
$5,269 |
$5,572 |
($303) |
**重新公布以反映已停止運營的英格索蘭工業(yè)技術(shù)業(yè)務(wù)。
資產(chǎn)配置計劃
本篇新聞稿包含前瞻性聲明,即關(guān)于非歷史事實的陳述。陳述包括我們在全球新冠肺炎疫情期間未來表現(xiàn)的有關(guān)聲明、資產(chǎn)配置(包括分紅金額和時間)、股票回購項目(包括股票數(shù)量和回購時間)、資產(chǎn)配置戰(zhàn)略(包括規(guī)劃中的收購項目)、預(yù)期自由現(xiàn)金流及其使用、公司流動資產(chǎn)、公司所在的市場表現(xiàn)、重組活動、財務(wù)預(yù)期和目標(biāo)以及對實際稅率和預(yù)期中其他因素的推測。這些前瞻性聲明均以特靈科技目前的預(yù)期目標(biāo)為基礎(chǔ),但將受到風(fēng)險和不確定因素的影響,并可能會導(dǎo)致實際結(jié)果與預(yù)期大不相同。這些因素包括但不僅限于,全球新冠肺炎疫情對公司業(yè)務(wù)、供應(yīng)商和客戶的影響,新冠肺炎疫情下的全球經(jīng)濟形勢,對金融市場造成的混亂和波動,相關(guān)訴訟的結(jié)果,我們已剝離的子公司Aldrich Pump LLC和Murray Boiler LLC根據(jù)聯(lián)邦破產(chǎn)法第十一章訴訟的結(jié)果,市場對公司產(chǎn)品和服務(wù)的需求,以及稅法的變化和解釋。關(guān)于可能引起此類變化的其它因素,請參考特靈科技2019年12月31日的10-K年度財務(wù)報表,和之后的10-Q季度財務(wù)報表以及公司提交給美國證券交易委員會的其他文件。特靈科技不承擔(dān)更新上述前瞻性聲明的義務(wù)。
本篇新聞稿還包括調(diào)整后的非美國通用會計準(zhǔn)則的財務(wù)信息,這些信息應(yīng)被視為遵照美國通用會計準(zhǔn)則得出的財務(wù)指標(biāo)的補充,而不能代替或者優(yōu)于這些指標(biāo)。若需了解更多非美國通用會計準(zhǔn)則的財務(wù)信息,請參見英文新聞稿。
本財務(wù)報告中涉及的所有數(shù)額,包括凈收益(虧損)、持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)收益(虧損)、終止經(jīng)營業(yè)務(wù)收益(虧損)、調(diào)整后EBITDA及每股收益,均歸屬于特靈科技的普通股民。
作為全球溫控系統(tǒng)創(chuàng)新者,特靈科技(紐交所代碼:TT)憑借旗下兩大戰(zhàn)略品牌特靈(Trane® )和冷王(Thermo King®)及其對環(huán)境負(fù)責(zé)的產(chǎn)品組合與服務(wù),致力于為樓宇建筑、民用住宅和交通運輸領(lǐng)域提供高效、可持續(xù)發(fā)展的溫控系統(tǒng)解決方案。更多信息,請訪問www.tranetechnologies.cn 或關(guān)注特靈科技中國官方微信公眾號。
(附表)
*第三季度非美國通用會計準(zhǔn)則定義
自有業(yè)務(wù)銷售額指因匯率和收購影響而調(diào)整的美國通用會計準(zhǔn)則凈銷售額。自有業(yè)務(wù)訂單量指因匯率和收購影響而調(diào)整的當(dāng)期記錄訂單。
2020年調(diào)整后營運收益指美國通用會計準(zhǔn)則營運收益加上重組費用和轉(zhuǎn)型費用。2019年調(diào)整后營業(yè)收益指美國通用會計準(zhǔn)則營業(yè)收益加上重組費用。詳情請參見英文新聞稿附表2、3、4中美國通用會計準(zhǔn)則依照非美國通用會計準(zhǔn)則做出的調(diào)整。
調(diào)整后營業(yè)利潤率指調(diào)整后的營業(yè)收益占凈銷售額的比值。
營業(yè)杠桿率指當(dāng)期(例如2020年第二季度)調(diào)整后營業(yè)收益減去上期(例如2019年第二季度)調(diào)整后營業(yè)收益之差除以當(dāng)期凈銷售額減去上期凈銷售額之差。
2020年特靈科技公司調(diào)整后持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)收益(調(diào)整后凈收益)指美國通用會計準(zhǔn)則特靈科技的持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)收益加上重組費用和轉(zhuǎn)型費用,不計稅務(wù)影響。2019年調(diào)整后凈收益指美國通用會計準(zhǔn)則特靈科技的持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)收益加上不計稅務(wù)影響的重組費用。詳情請參見英文新聞稿附表2、3中美國通用會計準(zhǔn)則依照非美國通用會計準(zhǔn)則做出的調(diào)整。
2020年調(diào)整后持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)每股收益指美國通用會計準(zhǔn)則持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)每股收益加上重組費用和轉(zhuǎn)型費用,不計稅務(wù)影響。2019年調(diào)整后持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)每股收益指美國通用會計準(zhǔn)則持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)每股收益加上不計稅務(wù)影響的重組費用。詳情請參見英文新聞稿附表2、3中美國通用會計準(zhǔn)則依照非美國通用會計準(zhǔn)則做出的調(diào)整。
2020年調(diào)整后EBITDA指調(diào)整后的營業(yè)收益加上折舊和攤銷費用加上或減去其他收益/費用的凈額。2019年調(diào)整后EBITDA指調(diào)整后的營業(yè)收益加上折舊和攤銷費用再加上或減去其他收益/費用的凈額。詳情請參見英文新聞稿附表4、5中美國通用會計準(zhǔn)則依照非美國通用會計準(zhǔn)則做出的調(diào)整。
調(diào)整后EBITDA利潤率指調(diào)整后EBITDA占凈銷售額的比值。
2020年自由現(xiàn)金流指持續(xù)經(jīng)營活動提供(使用)的凈現(xiàn)金流減去資本支出,再加上以現(xiàn)金支付的重組費用和轉(zhuǎn)型費用。2019年自由現(xiàn)金流均指持續(xù)經(jīng)營活動提供(使用)的凈現(xiàn)金流減去資本支出,再加上以現(xiàn)金支付的重組費用。詳情請參見英文新聞稿附表8中自由現(xiàn)金流的調(diào)整。
營運資本可衡量一個公司的營運流動性情況和企業(yè)現(xiàn)有銀行賬戶管理的整體效益。
2020年調(diào)整后有效稅率指所得稅費用減去重組費用、轉(zhuǎn)型費用調(diào)整的凈稅收影響,除以稅前持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)收益加上重組費用和轉(zhuǎn)型費用。2019年調(diào)整后有效稅率指所得稅費用加上重組費用的稅收效應(yīng),除以稅前持續(xù)經(jīng)營業(yè)務(wù)收益加上重組費用。這樣的衡量方式可以直觀展示有效稅率的同期對比情況。
公司依據(jù)美國通用會計準(zhǔn)則(GAAP)報告財務(wù)業(yè)績。附表提供非美國通用會計準(zhǔn)則財務(wù)信息以及非美國通用會計準(zhǔn)則財務(wù)指標(biāo)與依據(jù)美國通用會計準(zhǔn)則計算并報告的財務(wù)指標(biāo)之間差異的定量調(diào)節(jié)。
非美國通用會計準(zhǔn)則只能作為遵照美國通用會計準(zhǔn)則得出的財務(wù)指標(biāo)的補充,而不能代替或者優(yōu)于這些指標(biāo)。它們的局限性在于不能反映根據(jù)美國通用會計準(zhǔn)則確定的與公司業(yè)務(wù)相關(guān)的所有運營成本。另外,此類指標(biāo)可能無法與其他公司報告的非美國通用會計準(zhǔn)則財務(wù)指標(biāo)進行比較。
我們認(rèn)為,非美國通用會計準(zhǔn)則財務(wù)信息能夠為管理層和投資者提供評估公司財務(wù)狀況和經(jīng)營成果時所需的財務(wù)和業(yè)務(wù)趨勢的重要補充信息。
非美國通用會計準(zhǔn)則財務(wù)指標(biāo)能夠幫助投資者分析公司的經(jīng)營成果并預(yù)測未來業(yè)績。另外,這些非美國通用會計準(zhǔn)則財務(wù)指標(biāo)也有助于管理層評估各個業(yè)務(wù)領(lǐng)域的財務(wù)業(yè)績。提供此類非美國通用會計準(zhǔn)則財務(wù)指標(biāo)能夠幫助投資者和管理層評估公司的經(jīng)營業(yè)績。
因此,此類指標(biāo)不應(yīng)孤立看待,更不應(yīng)代替根據(jù)美國通用會計準(zhǔn)則報告的結(jié)果。為了彌補這些局限性,我們對根據(jù)美國通用會計準(zhǔn)則和非美國通用會計準(zhǔn)則得出的結(jié)果進行分析,以披露美國通用會計準(zhǔn)則結(jié)果為主,同時提供美國通用會計準(zhǔn)則結(jié)果與非美國通用會計準(zhǔn)則結(jié)果的對比調(diào)節(jié)。